----------------- # Aufgabe 1 # ----------------- Analog zu Seite 8 von Grundidee-Optionspreisbewertung.pdf schreiben wir: 2.50 -> V0 Preis der Option 50 -> delta*S0 Geld fuer delta Aktien, also: BankPortfolio_heute = V0 = V0 - delta*S0 + delta*S0 , + delta*Sup = Hup BankPortfolio_1Woche = V0 - delta*S0 + delta*Sdown = Hdown , also folgende 2 Gleichungen mit den 2 Unbekannten V0 und delta: V0 - delta*S0 + delta*Sup = Hup (I) V0 - delta*S0 + delta*Sdown = Hdown (II) (I)-(II): delta*(Sup - Sdown) = Hup - Hdown <=> delta = (Hup - Hdown) / (Sup - Sdown) das eingesetzt in (I): V0 = Hup + delta * (S0 - Sup) = Hup * (S0 - Sdown)/(Sup - Sdown) + Hdown * (Sup - S0)/(Sup - Sdown) .